ULIP y fondos mutuos
Por concepto, solo existe una pequeña diferencia entre los esquemas ULIP y un esquema de fondos mutuos, en términos de estructura del producto, excluyendo la cobertura de riesgo. Ambos están vinculados al mercado para obtener retornos, y ambos asumirán el riesgo del mercado. Basado en el rendimiento de acciones seleccionado por el inversionista, sus rendimientos reflejarán exactamente eso en ambos casos. Para ambas opciones, un administrador de fondos será responsable de ejecutar el esquema. Eso es todo en lo que respecta a las similitudes, es decir, la estructura del producto. Existen variaciones significativas en la forma en que se administran los dos productos y, en una nota importante, están regulados.
Diferencias Con respecto a la regulación, los Fondos Mutuos están regulados por el SEBI, mientras que los ULIP están regulados por la IRDA. Desde un punto de vista industrial, mientras que los fondos mutuos se centran en los bajos costos y un mejor rendimiento como la USP, ULIP se ve más en el alcance de la distribución como la USP.
En general, los agentes que "distribuyen los numerosos productos de AMC" son los que venden Fondos Mutuos, mientras que los agentes que están vinculados a una única compañía de seguros son los que venden Seguros (excluyendo a los corredores de seguros que son mucho menos que los agentes vinculados). Esta es una consideración muy importante, ya que hay una tendencia a que los agentes vinculados se conozcan bien y defiendan solo los productos que vende su compañía de seguros principal, mientras que un agente del Fondo Mutuo, que en su mayoría está desapegado, tendrá un mayor rendimiento al seleccionar un Fondo, dado que sus honorarios dependen totalmente de la satisfacción del inversor. Los fondos mutuos tienen requisitos de transparencia muy estrictos en comparación con los ULIP, pero esto también garantiza que el inversor disponga de la mayor cantidad de información que sea necesaria, a diferencia de los ULIP. Las cosas como la divulgación de la cartera y el NAV diario se siguen mejor con los fondos mutuos. En términos de flexibilidad, un ULIP le permitirá aumentar su cobertura de vida mientras mantiene su prima igual. Esto se logra reduciendo su asignación de inversión. Sin embargo, si tiene una póliza a plazo comprada sobre un fondo mutuo, no puede aumentar su cobertura de vida. Solo tendría la opción de comprar una nueva política, incurriendo así en nuevos costos de administración nuevamente. En términos de costos de seguro, normalmente invertir en un Fondo Mutuo le costará menos de lo que costará para un esquema general de ULIP. Pero en pocas palabras, los productos ULIP son más adecuados para inversiones a largo plazo con cobertura de seguro, mientras que los Fondos Mutuos son más adecuados para aquellos que se centran únicamente en la inversión y los rendimientos a medio plazo. Resumen: Los fondos mutuos están regulados por el SEBI, mientras que los ULIP están regulados por el IRDA. Los fondos mutuos son vendidos por agentes no vinculados, mientras que los ULIP son vendidos por agentes vinculados vinculados a una aseguradora en particular. Los fondos mutuos tienen requisitos de transparencia más estrictos que los ULIP. Los ULIP son más flexibles que los MF, ya que le permiten aumentar su cobertura de vida mientras que la prima sigue siendo la misma; a diferencia de los ULIP, donde tiene que comprar una nueva política por completo.
